PhuongKieu99
🐟Cá Con Lom Dom🐟
Three Arrows Capital là gì? Portfolio của Three Arrows Capital gồm những dự án nào? Phong cách đầu tư của quỹ 3AC ra sao?
Three Arrows Capital (3AC) từ lâu đã là một cái tên vô cùng nổi tiếng và quen thuộc trong thị trường crypto. Quỹ đầu tư này đã đầu tư rất nhiều thương vụ lớn vào thị trường crypto, và có hai founder vô cùng nổi tiếng là Su Zhu và Kyle Davies.
Vậy Three Arrows Capital là quỹ đầu tư như nào? Portfolio của Three Arrows Capital gồm những dự án nào? Phong cách đầu tư của Three Arrows Capital ra sao? Cùng mình tìm hiểu tất tần tật về Three Arrows Capital thông qua bài viết sau.
Khởi đầu, Three Arrows Capital không phải một quỹ đầu tư vào crypto mà là một quỹ đầu cơ các tài sản như tiền tệ các nước (hay được gọi là đầu cơ forex), tìm các cơ hội buôn bán chênh lệch trên thị trường forex, cũng như tìm kiếm cơ hội trên các sàn phái sinh.
Chiến lược đầu tư của Three Arrows Capital là nhắm vào các thị trường tài sản mới nổi, đặc biệt là các thị trường tài sản xuyên biên giới.
Trong một buổi phỏng vấn, Kyle Davies nói rằng anh rất tin vào tiềm năng của các thị trường tài chính xuyên biên giới với sự xuất hiện của các lớp tài sản mới, nhiều loại tài sản khác nhau, có khả năng tiếp cận bởi nhiều người hơn. Anh tin rằng, Three Arrows Capital có thể kiếm lợi nhuận từ sự dễ tiếp cận của các loại tài sản này, bởi các tài sản này sẽ nhanh chóng tăng trưởng vượt lên các loại tài sản khác.
Khoảng năm 2013, họ bắt đầu để ý tới thị trường crypto và trở thành một quỹ đầu cơ trong thị trường để tìm kiếm các cơ hội giao dịch chênh lệch giá. Dần dần, họ không chỉ arbitrage nữa mà cũng tham gia đầu tư dài hạn và đầu tư sớm vào các dự án trong thị trường.
Trong một buổi livestream với kênh UpOnly, Su Zhu cũng chia sẻ rằng, 3AC đầu tư vào thị trường crypto theo phương pháp đầu tư dài hạn, họ đầu tư vào các dự án với tâm lý “Go billion or go zero", tức là thành công lớn hoặc sẵn sàng mất trắng khoản đầu tư, chứ không có chuyện họ xả token private mình mua làm ảnh hưởng xấu tới dự án họ đầu tư.
Vào tháng 11/2021, ví của 3AC đã được track là chuyển hơn 17 ngàn ETH lên sàn FTX. Su Zhu cũng đã thừa nhận động thái bán ETH của quỹ 3AC, và anh đưa ra lí do là sự mất niềm tin vào Ethereum - vì fee cao và trải nghiệm người dùng kém, và anh nói rằng cộng đồng Ethereum không quan tâm tới việc xử lý vấn đề này, nên anh tin vào các giải pháp Layer 1 khác hơn. Anh cũng đính chính là anh vẫn hỗ trợ các dự án trên Ethereum và vẫn nghĩ rằng đầu tư vào Ethereum là một hành động đúng đắn của 3AC, nhưng chỉ là hiện tại anh không còn tin vào Ethereum nữa. Động thái này cũng diễn ra khi giá AVAX đang tăng trưởng mạnh, khiến nhiều người đặt câu hỏi rằng liệu đây có phải chiêu trò đẩy giá của Su Zhu không.
Tuy nhiên, thesis "không tin vào Ethereum" của Su Zhu đã được thể hiện rõ qua các thương vụ đầu tư gần đây của 3AC, khi các thương vụ chủ yếu là trên Avalanche và Solana.
Three Arrows Capital (3AC) từ lâu đã là một cái tên vô cùng nổi tiếng và quen thuộc trong thị trường crypto. Quỹ đầu tư này đã đầu tư rất nhiều thương vụ lớn vào thị trường crypto, và có hai founder vô cùng nổi tiếng là Su Zhu và Kyle Davies.
Vậy Three Arrows Capital là quỹ đầu tư như nào? Portfolio của Three Arrows Capital gồm những dự án nào? Phong cách đầu tư của Three Arrows Capital ra sao? Cùng mình tìm hiểu tất tần tật về Three Arrows Capital thông qua bài viết sau.
Tổng quan về Three Arrows Capital
Three Arrows Capital (3AC) là một quỹ đầu tư dạng hedge fund, được thành lập vào năm 2012 và tập trung vào việc tìm kiếm các khoản lợi nhuận cao với ít rủi ro, được thành lập bởi Su Zhu và Kyle Davies.Khởi đầu, Three Arrows Capital không phải một quỹ đầu tư vào crypto mà là một quỹ đầu cơ các tài sản như tiền tệ các nước (hay được gọi là đầu cơ forex), tìm các cơ hội buôn bán chênh lệch trên thị trường forex, cũng như tìm kiếm cơ hội trên các sàn phái sinh.
Chiến lược đầu tư của Three Arrows Capital là nhắm vào các thị trường tài sản mới nổi, đặc biệt là các thị trường tài sản xuyên biên giới.
Trong một buổi phỏng vấn, Kyle Davies nói rằng anh rất tin vào tiềm năng của các thị trường tài chính xuyên biên giới với sự xuất hiện của các lớp tài sản mới, nhiều loại tài sản khác nhau, có khả năng tiếp cận bởi nhiều người hơn. Anh tin rằng, Three Arrows Capital có thể kiếm lợi nhuận từ sự dễ tiếp cận của các loại tài sản này, bởi các tài sản này sẽ nhanh chóng tăng trưởng vượt lên các loại tài sản khác.
Khoảng năm 2013, họ bắt đầu để ý tới thị trường crypto và trở thành một quỹ đầu cơ trong thị trường để tìm kiếm các cơ hội giao dịch chênh lệch giá. Dần dần, họ không chỉ arbitrage nữa mà cũng tham gia đầu tư dài hạn và đầu tư sớm vào các dự án trong thị trường.
Trong một buổi livestream với kênh UpOnly, Su Zhu cũng chia sẻ rằng, 3AC đầu tư vào thị trường crypto theo phương pháp đầu tư dài hạn, họ đầu tư vào các dự án với tâm lý “Go billion or go zero", tức là thành công lớn hoặc sẵn sàng mất trắng khoản đầu tư, chứ không có chuyện họ xả token private mình mua làm ảnh hưởng xấu tới dự án họ đầu tư.
Đánh giá & Nhận xét
Nhìn vào portfolio của 3AC, anh em có thể thấy những đặc điểm sau qua danh mục đầu tư của 3AC:- Các thương vụ được 3AC chú trọng chủ yếu là các dự án nằm trên Ethereum. Trong số 22 dự án giao thức mà họ đầu tư (tức là trừ các thương vụ Layer 1, đầu tư cổ phần), thì có tới 17 dự án nằm trên Ethereum.
- Layer 1, AMM DEX và Derivatives là 3 lĩnh vực họ có nhiều thương vụ đáng chú ý nhất, trong đó đặc biệt mảng Derivatives họ đầu tư vào rất nhiều player dẫn đầu.
- Đặc biệt, ở các dự án Layer 1, họ có nhiều thương vụ đầu tư vào nhiều layer 1 mới nổi, bao gồm Solana, Polkadot, Avalanche - các layer 1 đang có marketcap trên 19 tỉ đô.
Drama giữa 3AC và Ethereum
Vào tháng 11/2021, ví của 3AC đã được track là chuyển hơn 17 ngàn ETH lên sàn FTX. Su Zhu cũng đã thừa nhận động thái bán ETH của quỹ 3AC, và anh đưa ra lí do là sự mất niềm tin vào Ethereum - vì fee cao và trải nghiệm người dùng kém, và anh nói rằng cộng đồng Ethereum không quan tâm tới việc xử lý vấn đề này, nên anh tin vào các giải pháp Layer 1 khác hơn. Anh cũng đính chính là anh vẫn hỗ trợ các dự án trên Ethereum và vẫn nghĩ rằng đầu tư vào Ethereum là một hành động đúng đắn của 3AC, nhưng chỉ là hiện tại anh không còn tin vào Ethereum nữa. Động thái này cũng diễn ra khi giá AVAX đang tăng trưởng mạnh, khiến nhiều người đặt câu hỏi rằng liệu đây có phải chiêu trò đẩy giá của Su Zhu không.
Tuy nhiên, thesis "không tin vào Ethereum" của Su Zhu đã được thể hiện rõ qua các thương vụ đầu tư gần đây của 3AC, khi các thương vụ chủ yếu là trên Avalanche và Solana.
Sự liên hệ giữa 3AC và các quỹ đầu tư khác
3AC không chỉ tự đầu tư vào các dự án, mà cũng đầu tư vào các quỹ đầu tư để tận dụng thế mạnh của riêng các quỹ đầu tư đó như:- DeFiance Capital: Một quỹ đầu tư lớn trong thị trường crypto, đã nhận đầu tư của 3AC.
- Multicoin Capital: Một quỹ đầu tư có nhiều thương vụ thành công trong mảng layer 1 như Solana, Thorchain,...
- Các quỹ đầu tư khác như DACM, PLAY, Hypersphere.
Đánh giá Portfolio của Three Arrows Capital
Performance
Đa phần các dự án do Three Arrows Capital đầu tư đều đã có sản phẩm và token. Top 5 dự án có Token đạt hiệu suất tốt nhất (giá hiện tại so với giá khởi đầu năm 2021) là:- AXS (Axie Infinity): 30,000%.
- SOL (Solana): 15,000%.
- WOO (Wootrade Network): 3,500%.
- PERP (Perpetual Protocol): 2,000%.
- DOT (Polkadot): 1,100%.
Tổng kết
Qua các phân tích trên, có thể rút ra kết luận như sau về phong cách đầu tư của 3AC:- 3AC đầu tư vào các dự án với tâm lý “Go billion or go zero", tức là thành công lớn hoặc “về mo" khoản đầu tư.
- Trước đây, các thương vụ được 3AC chú trọng chủ yếu là các dự án nằm trên Ethereum (17 trên 22 giao thức). Nhưng cho tới giữa năm 2021, họ đã đầu tư nhiều vào các nền tảng khác như Solana, Avalanche, BSC,... vào nhiều mảng khác nhau như DeFi, Gaming,...
- Mảng Derivatives được chú tâm vào đầu tư vào rất nhiều player dẫn đầu. Những thương vụ đầu tư vào derivatives của 3AC đều thành công khi họ tham gia đầu tư dự án từ sớm và đầu tư vào đúng các quân bài đứng đầu trên thị trường.
